Determinarea nivelului ratei dobanzii pe piata

Determinarea nivelului ratei dobanzii pe piata

Rata dobanzii, la nivel national reflecta o rata preferentiala a comunitatii pentru anumite bunuri si servicii. Prin urmare, rata dobanzii relativ ridicata reflecta o comunitate nerabdatoare sa consume mult in prezent, iar o rata relativ scazuta reflecta rabdare, orientare catre viitor a societatii, care este dispusa sa renunte la un consum prezent.

Societatile umane care au orientare spre viitor, acumularea la nivel national si rata investitiei sunt relativ inalte, reflectandu-se in rata ridicata a cresterii economice.

La nivelul individului, rata dobanzii furnizeaza informatii esentiale. Rata de piata a dobanzii indica rata la care o persoana poate actiona in prezent, in vederea obtinerii unor preturi de cumparare in viitor.

Spre exemplu, la o rata a dobanzii de pe piata de 10%, fiecare individ (persoana) poate sa aleaga intre cheltuirea a 100 unitati monetare putere de cumparare azi si 110 unitati monetare putere de cumparare anul viitor, 121 unitati monetare putere de cumparare doi ani mai tarziu si asa mai departe.

Ca urmare, rata dobanzii permite deci individului sa compare valorile prezente cu cele viitoare, pentru ca prin natura sa ea reflecta legatura dintre puterea de cumparare prezenta si cea viitoare.

Astfel, cei ce economisesc sunt numai creditori si pot oferi fonduri pe piata creditoare.

Redam mai jos o curba posibila pentru oferta de credite a unei comunitati umane:

Document online: Unificarea paneuropeana azi Document online: Economia bunastarii si rolul statului in economie - reglementarea preturilor

In graficul de mai sus este redata cantitatea de credit oferita pe unitatea de timp.

In graficul de mai jos vom reda cantitatea de credite ceruta pe unitatea de timp, care ne arata ca la scaderile ratei dobanzii, cantitatea de credite ceruta creste. Aceasta, deoarece la o rata a dobanzii scazute, multe proiecte de investitii sunt mai profitabile decat la o rata inalta.

La rate mici ale dobanzii, multi indivizi infrunta o rata a dobanzii pe piata care este sub rata dobanzii personale. Deci, la o scadere a ratei dobanzii, multi indivizi (afaceristi) gasesc interesant sa devina debitori.

In graficul de mai jos se poate reda cum oferta si cererea de credite a comunitatii determina rata dobanzii de pe piata.

Acest grafic reflecta cantitatea de credit dorita si ceruta pe unitatea de timp.

Spre exemplu, la economia aratata, avem o rata a dobanzii de pe piata de 15%. La o rata a dobanzii de 17%, cantitatea de credite oferita depaseste cantitatea de credite ceruta, existand un surplus atat de credite cat si de creditori, in concurenta unul cu altul in a da cu imprumut, vor forta rata dobanzii in jos in jurul lui 15%.

La o rata a dobanzii de 12% va exista o penurie de credite, astfel ca cererile de credite depasesc cantitatile oferite. Debitorii care se afla in concurenta unul cu celalalt, in privinta obtinerii de credite, vor determina o crestere a ratei dobanzii de peste 15%.

Evident, rata dobanzii de pe piata poate fi stabilita la nivelul de 15%, cand cantitatile de credite oferite si cerute sunt egale.